簡短的答案
替代性最低稅（AMT）是另一種計算稅額的方式，用來限制某些稅務優惠能減少多少稅。你要在 Form 6251 上計算。只有當你的暫定最低稅高於一般所得稅時，才需要繳 AMT。依據 IRS 正式公布的 2026 年數字，免稅額會在較低的所得就開始遞減，而且遞減速度是 2025 年的兩倍，因此可能有更多高收入納稅人要繳 AMT。
AMT 如何計算
| 步驟 | 內容 | Form 6251 |
|---|---|---|
| 1. 從應稅所得開始 | 從你稅表上的應稅所得開始（從 2025 年起，第 1 行分成 1a 與 1b） | 第 1 行 |
| 2. 加上調整與優惠項目 | 加回 AMT 不允許的項目，例如州及地方稅或標準扣除額，以及 ISO 差價 | 第 2a–3 行 |
| 3. 替代性最低應稅所得（AMTI） | 得出的結果 | 第 4 行 |
| 4. 減去免稅額 | AMTI 較高時會減少或歸零（遞減） | 第 5 行 |
| 5. 套用 26% 與 28% 稅率 | 28% 門檻以下適用 26%；以上適用 28%（資本利得仍適用較低稅率） | 第 7 行 |
| 6. 和一般所得稅比較 | AMT 是暫定最低稅減去一般所得稅，大於零的部分 | 第 9–11 行 |
常見的調整與優惠項目
- 稅款（第 2a 行）：在 Schedule A 上扣除的州及地方所得稅、銷售稅與財產稅要加回。如果你用標準扣除額，則是加回標準扣除額。
- 激勵型股票選擇權（第 2i 行）：如果你持有股票超過年底，行使時的差價通常要計入 AMT。如果在同一年賣出，就不需要調整。
- 高齡者加強扣除額（2025 年）：2025 年 Form 6251 說明指出，這項新扣除額視為個人免稅額，在 AMT 中要加回（在第 1a–1b 行處理）。
- 其他項目包括某些免稅的私人活動債券利息、折舊差異，以及淨營業虧損與被動活動在 AMT 中的不同處理。
2025 與 2026 年數字
| 項目 | 2025 年（Rev. Proc. 2024-40） | 2026 年（Rev. Proc. 2025-32） |
|---|---|---|
| 免稅額 — 夫妻合併申報或符合資格的未亡配偶 | $137,000 | $140,200 |
| 免稅額 — 未婚者 | $88,100 | $90,100 |
| 免稅額 — 夫妻分開申報 | $68,500 | $70,100 |
| 開始遞減 — 合併 / 未婚 / 分開 | $1,252,700 / $626,350 / $626,350 | $1,000,000 / $500,000 / $500,000 |
| 免稅額完全遞減 — 合併 / 未婚 / 分開 | $1,800,700 / $978,750 / $900,350 | $1,280,400 / $680,200 / $640,200 |
| 遞減率 | AMTI 超過門檻部分的 25%（2025 年 Form 6251 說明） | AMTI 超過門檻部分的 50%（計算方式見下方） |
| 適用 28% 稅率的應稅超額門檻 | $239,100（夫妻分開申報 $119,550） | $244,500（夫妻分開申報 $122,250） |
2026 年 50% 遞減率從哪裡來
Rev. Proc. 2025-32 同時列出 2026 年的門檻與完全遞減金額。免稅額在一段剛好等於免稅額兩倍的 AMTI 區間內遞減完畢，也就是超過門檻的每一美元減少 50 美分：
- 合併申報：$1,280,400 − $1,000,000 = $280,400 = 2 × $140,200。
- 未婚：$680,200 − $500,000 = $180,200 = 2 × $90,100。
- 分開申報：$640,200 − $500,000 = $140,200 = 2 × $70,100。
用同樣方式檢查 2025 年，得出 25%：$1,800,700 − $1,252,700 = $548,000 = 4 × $137,000，和 2025 年免稅額工作表中的 25% 一致。不要把遞減率和 26%、28% 的 AMT 稅率搞混 — 它們是不同的東西。Rev. Proc. 2025-32 也指出，2025 年稅法（Public Law 119-21）讓 2018 至 2025 年首次適用的較高免稅額與遞減門檻金額成為永久規定，而且 $1,000,000 這個金額在 2027 年以前開始的年度不做通膨調整。
2026 年 Form 6251 仍是草稿
IRS 的 2026 年 Form 6251 草稿（2026 年 5 月 26 日建立）列出新的第 5 行門檻（$500,000 與 $1,000,000）以及 2026 年 28% 級距（$244,500，減去 $4,890）。草稿不可用於申報，正式表格發布前可能會變動。本文於 2026 年 10 月審閱時，IRS 尚未發布 2026 年 Form 6251 說明（草稿或正式版皆無）；上面的 50% 遞減率來自正式的 Rev. Proc. 2025-32 金額，而不是這份說明。
範例（簡化）
| Priya（單身，2025 年） | Priya（單身，2026 年） | Tom 與 Ana（合併申報，2026 年） | |
|---|---|---|---|
| AMTI | $600,000 | $600,000 | $1,100,000 |
| 免稅額 | $88,100 — 低於 $626,350 門檻，不遞減 | $90,100 − 50% × ($600,000 − $500,000) = $40,100 | $140,200 − 50% × ($1,100,000 − $1,000,000) = $90,200 |
| 應稅超額 | $511,900 | $559,900 | $1,009,800 |
| 暫定最低稅 | $511,900 × 28% − $4,782 = $138,550 | $559,900 × 28% − $4,890 = $151,882 | $1,009,800 × 28% − $4,890 = $277,854 |
| AMT | 只有在 $138,550 高於一般所得稅時才要繳 | 只有在 $151,882 高於一般所得稅時才要繳 | 只有在 $277,854 高於一般所得稅時才要繳 |
範例假設沒有資本利得、合格股利或 AMT 外國稅額抵免，也沒有計算一般所得稅。同樣是 $600,000 的 AMTI，因為門檻降低、遞減加快，Priya 的免稅額從 2025 年到 2026 年少了 $48,000。
AMT 抵稅額：Form 8801
- 只限遞延項目：遞延項目造成的 AMT，例如行使 ISO 與折舊，可以在以後年度產生抵稅額。排除項目造成的 AMT — 某些分項扣除（例如稅款）、標準扣除額、某些免稅利息、耗竭扣除與第 1202 條排除 — 則不行。
- 上限：每年可用的抵稅額，以你的一般所得稅（扣除某些抵稅額後）減去暫定最低稅為上限。沒用完的抵稅額可以往後結轉。
- 時間：2025 年繳的 AMT 可以在 2026 年的 Form 8801 上產生抵稅額。
誰應該確認
- 行使 ISO 並持有股票超過年底的員工。
- AMTI 超過 2026 年門檻的納稅人，尤其是超過 $500,000 的未婚申報者。
- 州及地方稅分項扣除金額很大的人。
- 孩子適用兒童稅（kiddie tax）的父母：孩子的 AMT 免稅額上限是勞動所得加 $9,550（2025 年）或 $9,750（2026 年）。
行使 ISO 即使沒有拿到任何現金，也可能產生一大筆 AMT。行使之前，請用報稅軟體或請稅務專業人士試算當年的 AMT，並保留股票在一般所得稅與 AMT 下的成本基礎紀錄。